<\/p>\n
Con la conversione del decreto Rilancio sono state introdotte ulteriori misure per il rafforzamento del sistema delle start up innovative. Sul piano fiscale, le novit\u00e0 relative alle imprese che possano configurarsi come \u201cstart up innovative\u201d riguardano la misura delle detrazioni spettanti agli investitori.<\/p>\n
\u00a0<\/strong><\/p>\n I requisiti previsti per definire una start up innovativa sono:<\/p>\n \u00a0<\/strong><\/p>\n Il decreto Rilancio ha reso pi\u00f9 vantaggiose le detrazioni riservate agli investitori-soggetti Irpef sulla scia degli interventi delle leggi di Bilancio 2017 e 2019. Infatti, l\u2019articolo 38, comma 7, ha integrato la disciplina agevolativa contenuta nel Dl 179\/2012, aggiungendo l\u2019articolo 29-bis secondo cui dal 19 maggio 2020 \u2013 in alternativa alla detrazione Irpef del 30% (ex articolo 29 del Dl 179\/2012) per gli investimenti fino a un milione di euro \u2013 viene riconosciuta la detrazione Irpef del 50% della somma investita nelle start up innovative. La nuova detrazione \u00e8 concessa nel rispetto del regolamento Ue 1407\/2013 sugli aiuti de minimis.<\/p>\n <\/p>\n L\u2019investimento massimo detraibile \u2013 che \u00e8 pari a 100mila euro per ciascun periodo d\u2019imposta \u2013 pu\u00f2 essere spalmato su pi\u00f9 start up iscritte alla sezione speciale del Registro delle imprese al momento dell\u2019investimento (cos\u00ec incentivando anche i \u201cmicro investimenti\u201d veicolabili anche attraverso le piattaforme di crowdfunding); e pu\u00f2 essere effettuato direttamente o tramite Oicr che investano prevalentemente in start up innovative. Quest\u2019ultima opportunit\u00e0 \u00e8 stata recentemente estesa dall\u2019agenzia delle Entrate, a determinate condizioni, anche al caso in cui l\u2019investimento avvenga per tramite due livelli di Oicr.<\/p>\n <\/p>\n Analoga disposizione \u00e8 stata prevista anche per le Pmi innovative attraverso il nuovo comma 9-ter dell\u2019articolo 4 del Dl 3\/2015. Per tali societ\u00e0 l\u2019investimento massimo detraibile passa a 300mila euro e la detrazione spetta in via prioritaria rispetto a quella base del 30%. In questo modo gli incentivi potranno essere cumulati, beneficiando della detrazione del 50% fino a 300mila euro di investimento e del 30% per l\u2019eccedenza.<\/p>\n <\/p>\n Il disinvestimento, anche parziale, prima di tre anni comporta la decadenza dal beneficio e l\u2019obbligo di restituire l\u2019importo detratto maggiorato degli interessi.<\/p>\n \u00a0<\/strong><\/p>\n A queste novit\u00e0 si affianca quella dell\u2019articolo 26 dello stesso decreto Rilancio, relativa al credito d\u2019imposta Irpef del 20%, fino a un investimento massimo di 2 milioni di euro, riservato alle persone fisiche che investono nel capitale delle Pmi. L\u2019agevolazione \u2013 potenzialmente cumulabile con quella dell\u2019articolo 38 \u2013 \u00e8 prevista per gli aumenti di capitale a pagamento deliberati entro il 31 dicembre 2020, a condizione che la Pmi rispetti i requisiti previsti, tra cui: ricavi 2019 compresi tra 5 e 50 milioni di euro; e aver registrato una contrazione degli stessi causa Covid-19 nel bimestre marzo-aprile 2020 di almeno il 33% rispetto agli stessi mesi del 2019.<\/p>\n <\/p>\n Il decreto non ha apportato alcuna integrazione, invece, alla deduzione Ires per gli investimenti in start up e Pmi innovative. Per questi, quindi, resta confermata solo la deduzione del 30% fino a un investimento annuo di 1,8 milioni di euro. Lo sgravio in eccesso si riporta fino al terzo periodo successivo<\/p>\n <\/p>\n Per beneficiare delle detrazioni\/deduzioni sugli investimenti in start up e Pmi innovative ed evitare future contestazioni del Fisco \u00e8 fondamentale acquisire tutta la documentazione necessaria, da conservare insieme a quella rilevante ai fini del modello Redditi 2020. Entro 60 giorni dal conferimento va acquisita la certificazione rilasciata dalla societ\u00e0 oggetto dell\u2019investimento, che attesti il mancato superamento del limite complessivo dei conferimenti, pari a 15 milioni di euro. Ai fini del calcolo dell\u2019importo massimo rilevano tutti i conferimenti agevolabili ricevuti nei periodi d\u2019imposta del regime agevolato. In caso di superamento della soglia, invece, la societ\u00e0 deve attestare l\u2019importo per cui spetta la deduzione o detrazione. In aggiunta, va acquisita copia del piano di investimento della societ\u00e0, nel quale siano riportate le informazioni sull\u2019oggetto dell\u2019attivit\u00e0 dell\u2019impresa, sui relativi prodotti, nonch\u00e9 sull\u2019andamento (previsto o attuale), di vendite e profitti.<\/p>\n \u00a0<\/strong><\/p>\n Per i soci di Snc e Sas il limite di un milione dell\u2019investimento agevolabile va riferito al conferimento fatto dalla societ\u00e0 e l\u2019importo su cui calcolare il beneficio \u00e8 determinato in proporzione alle quote di partecipazione agli utili detenute dai soci. Se la detrazione supera l\u2019imposta lorda, l\u2019eccedenza \u00e8 sfruttabile per l\u2019Irpef dovuta nei periodi d\u2019imposta successivi, ma non oltre il terzo, fino a concorrenza del suo ammontare. Per i soggetti Ires, invece, se l\u2019ammontare deducibile supera il reddito complessivo, l\u2019eccedenza pu\u00f2 essere usata per ridurre il reddito dei periodi d\u2019imposta successivi, ma non oltre il terzo, fino a concorrenza del relativo ammontare. In caso di opzione per la trasparenza fiscale, l\u2019eccedenza \u00e8 deducibile dal reddito complessivo di ciascun socio in misura proporzionale alla sua quota di partecipazione agli utili.<\/p>\n \u00a0<\/strong><\/p>\n In caso di opzione per il consolidato fiscale, l\u2019eccedenza \u00e8 deducibile dal reddito complessivo globale di gruppo dichiarato, fino a concorrenza dello stesso. Anche in questa ipotesi, l\u2019eccedenza si deduce dal reddito complessivo dei periodi d\u2019imposta successivi, ma non oltre il terzo, dichiarato dalle singole societ\u00e0 fino a concorrenza del suo ammontare. Le eccedenze ante opzione, invece, non sono attribuibili al consolidato, ma restano deducibili dal reddito delle singole societ\u00e0.<\/p>\n \u00a0<\/strong><\/p>\n Ai fini dell\u2019agevolazione rilevano solo i conferimenti in denaro, iscritti nelle voci del capitale sociale e della riserva da sovrapprezzo azioni\/quote della beneficiaria. Si considera conferimento in denaro anche la compensazione dei crediti in sede di sottoscrizione di aumenti del capitale, fatta eccezione per quelli risultanti da cessioni di beni o prestazioni di servizi diverse da quelle previste dall\u2019articolo 27 del Dl 179\/2012.<\/p>\n\n